福日电子即将完成近年最大的一宗资产收购。
根据最新公告，福日电子将于9月2日召开股东大会，审议定增及受让迈锐光电92.8%股权等议案。
“如果一切顺利，收购迈锐光电将在今年9月完成，第四季度就可将其并表。”福日电子副总裁、董秘许政声告诉本报记者，“这宗收购对公司未来的收入增长和主营业务发展均有非常积极的影响。”
按照股权出让方的业绩承诺，本次交易完成后，迈锐光电2013年至2015年三个年度合并报表归属于母公司所有者的扣除非经常损益净利润，分别不低于3000万元、3500万元和3900万元，三年扣非净利润合计数不低于12000万元。
本报记者了解到，福日电子收购迈锐光电92.8%股权相关事项已于8月14日获得福建省国资委备案通过，而本次收购并不涉及重大资产重组，无需证监会审核。
福日电子本次收购的迈锐光电，是一家拟上市公司。
“在LED显示屏领域，迈锐光电2012年出口额排名全国第三，海外订单占其业务的50%以上。”许政声透露。
公告显示，迈锐光电2011年至今年上半年的营业收入分别为24778万元、32003万元和17729万元，同期净利润分别为2264万元、2542万元与1046万元。
“迈锐光电今年上半年的财务数据及其预测的未来业绩，在LED行业已算相当显眼。”一位券商人士认为。
公开资料表明，主业同为LED显示屏的洲明科技，其今年上半年的净利润为1128.6万元;主营为LED显示屏芯片的华灿光电，预计今年上半年净利润约1200万元至2000万元。
“以承诺的2013年业绩计算，收购市盈率还不到8倍，低于其他上市公司的同类收购市盈率。”许政声表示。
查询发现，此前，德豪润达(002005.SZ)收购雷士照明8.24%股权，同方国芯(002049.SZ)受让国微电子96.5%股权，对应2013年的盈利预测，其股权收购市盈率分别约为15.08倍与13.95倍。
“此次收购的承诺业绩，比迈锐光电现有经营团队预测的盈利水平保守。”许政声称，“迈锐光电现有团队在出让股权后都将留任持续经营。”
“收购较为成熟的资产，比自己新建、扩建更能立竿见影。”许政声如此表示。
事实上，福日电子此时在LED产业高调出击，与福建省今年5月出台的《福建省推广应用LED照明产品的若干措施》密不可分，该文件表明，将在2015年底前基本实现全省公共照明领域普遍使用LED照明产品，带动福建全省LED产业当年新增产值500亿元以上。
而今年上半年，福日电子实施的LED项目已有闽江两岸夜景灯光工程、兴业银行总部及分支机构LED室内照明改造、泉港风光互补LED路灯等多个福建省内项目。
在宣布收购迈锐光电92.8%股权的同时，福日电子亦推出以6.41元/股定增不超过5000万股的预案，这也是其自1999年上市以来的首次再融资。
福日电子还表示，在2013年至2015年，将给予每年不低于迈锐光电上一年度销售收入10%的资金支持，以提高收购协同效应。
“公司拟通过新建、扩建、合资、并购等手段，实现在LED产业的跨越式发展。”福日电子称。
由此，一位券商人士认为，福日电子将可能在定增之后再次出手并购相关领域项目。
“收购迈锐光电与定增同时推进，对于福日电子来说，就是充分利用资本市场优化了公司资产结构，即以较低市盈率收购资产实现较高市盈率募集资金，为今后的进一步并购创造资本条件。”上述人士指出。
